所謂“道”不同，是指利潤表和現金流量表的編制原則不同，所謂“理”相通，是指兩張報表在揭示企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的本質(zhì)上有相通之處。

利潤表反映的是企業(yè)經(jīng)營(yíng)的成果與能力，現金流量表反映的是企業(yè)經(jīng)營(yíng)的質(zhì)量，也就是通過(guò)現金流水平驗證利潤表的收入、利潤的質(zhì)量。企業(yè)的經(jīng)營(yíng)收入、經(jīng)營(yíng)利潤只有轉化為現金流，才能表明企業(yè)經(jīng)營(yíng)的質(zhì)量高、能力強。利潤表和現金流量表看似由于編制原則不同而屬于兩條沒(méi)有任何交集的平行線(xiàn)，其實(shí)不然，利潤表和現金流量表從本質(zhì)上都反映企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況，二者有密不可分的內在關(guān)聯(lián)性，正常情況下，二者的變動(dòng)應該呈現正相關(guān)性。
01“道”不同二者編制原則不同，沒(méi)有直接交集點(diǎn)

利潤表和現金流量表的編制原則不同，前者是按照權責發(fā)生制編制，后者是按照收付實(shí)現制編制，這兩張報表的科目或項目幾乎沒(méi)有直接交集，當然有一種例外情況，那就是假如企業(yè)的所有銷(xiāo)售都采取現款交易方式，即一手交錢(qián)一手交貨，那么在按照權責發(fā)生制確認收入的銷(xiāo)售款也已經(jīng)到賬，這樣出現在利潤表中的營(yíng)業(yè)收入與現金流量表中的“銷(xiāo)售商品、提供勞務(wù)收到的現金”完全相等。但這種情況在現在的商業(yè)信用社會(huì )極為罕見(jiàn)，只出現在一些街頭零售的小店鋪中。利潤表由于權責發(fā)生制、收入費用配比等原則的要求，在反映企業(yè)盈利能力上更為科學(xué)、合理，我們通常說(shuō)的利潤、盈利等含義，都是站在利潤表的角度講的，而不是基于現金流量表?，F金流量表是按照收付實(shí)現制編制的，通常情況下，現金收入和現金支出并不符合配比原則，無(wú)法準確計算企業(yè)的盈利。而現金流的優(yōu)勢在于反映企業(yè)的資金收支、結余情況，更便于分析企業(yè)的資金風(fēng)險。
02“理”相通獲利的能力與獲利的質(zhì)量有相通之處

利潤表與現金流量表之間“道”（編制規則）不同，但二者在某些“理”（道理）方面是相通的。利潤表既反映企業(yè)的經(jīng)營(yíng)成果，也反映經(jīng)營(yíng)的盈利能力，企業(yè)創(chuàng )造了多少收入、多少利潤，企業(yè)經(jīng)營(yíng)的利潤率是多少，都可以通過(guò)利潤表中的數據計算出來(lái)。我們也可以這樣看待現金流量表和利潤表的關(guān)系，現金流量表實(shí)際上是按照收付實(shí)現制編制的經(jīng)營(yíng)的成果。我們通過(guò)現金流的收支、結余狀況，可以對利潤表呈現的經(jīng)營(yíng)成果、盈利質(zhì)量進(jìn)行驗證。驗證思路如下：假如利潤表中的營(yíng)業(yè)收入都能夠通過(guò)現金流量表中的“銷(xiāo)售商品、提供勞務(wù)收到的現金”收回，則表明企業(yè)銷(xiāo)售收入的質(zhì)量很高；假如利潤表中凈利潤都能通過(guò)現金流量表中的“經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現金流量?jì)纛~”和“投資活動(dòng)產(chǎn)生的現金流量?jì)纛~”收回，就表明企業(yè)經(jīng)營(yíng)獲利的變現能力強，經(jīng)營(yíng)獲利的質(zhì)量高。我們還可以從以下三個(gè)方面來(lái)理解利潤表與現金流量表之間的內在聯(lián)系。第一，長(cháng)期來(lái)看，企業(yè)的盈利狀況決定了現金流的狀況。假如企業(yè)短期內虧損，不掙錢(qián)，靠外部融資仍然能讓現金流量表看起來(lái)很好，但時(shí)間一長(cháng)，僅靠融資資金就難以維持生存。一家健康的企業(yè)，必然是在經(jīng)營(yíng)獲利的情況下，持續獲得經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現金流，才可以長(cháng)久。第二，現金流量表的優(yōu)劣可以驗證利潤表中營(yíng)業(yè)收入與營(yíng)業(yè)利潤的質(zhì)量高低。利潤表反映的是企業(yè)獲利的能力，而現金流量表反映企業(yè)獲利的質(zhì)量。假如一家企業(yè)的收入很高、利潤很高，利潤表顯示的盈利能力很強，企業(yè)現金流量表的表現很差，企業(yè)創(chuàng )造的收入并沒(méi)有及時(shí)轉化為現金流入，就會(huì )出現賬上利潤很高，但企業(yè)并沒(méi)有錢(qián)的狀況，這就反映了企業(yè)的收入質(zhì)量和盈利質(zhì)量較差。這種情況有可能是應收賬款周轉速度慢，也可能是企業(yè)存在業(yè)績(jì)造假導致的?，F金流量表客觀(guān)上起到驗證企業(yè)利潤表質(zhì)量高低的作用。第三，利潤表和現金流量表的項目沒(méi)有直接一一對應，很多項目之間存在密切的勾稽關(guān)系。比如現金流量表中的“銷(xiāo)售商品、提供勞務(wù)收到的現金”，此項目金額完全來(lái)自利潤表中的“營(yíng)業(yè)收入”。利潤表中的“營(yíng)業(yè)成本”與現金流量表中的“購買(mǎi)商品、接受勞務(wù)支付的現金”存在勾稽關(guān)系?，F金流量表與利潤表的項目之間存在很多復雜的勾稽關(guān)系，我們把部分主要的勾稽關(guān)系展示出來(lái)，如圖所示。利潤表和現金流量表的編制規則不同，二者之間存在很強的關(guān)聯(lián)性。從某一個(gè)時(shí)期看，二者呈現的盈利能力和現金流可能并不一致，比如某一期間，企業(yè)的利潤表很好，但現金流并不好，或者利潤表很差而現金流很好，這種反差現象很可能在短期內出現，放到一個(gè)更長(cháng)的時(shí)期看，比如三年、五年，二者通常會(huì )呈現較強的正相關(guān)性。也就是說(shuō)，一家企業(yè)只要每年的經(jīng)營(yíng)情況良好，利潤表中的營(yíng)業(yè)收入和利潤均表現良好，那么企業(yè)的現金流量表通常會(huì )呈現良好的表現；假如企業(yè)的營(yíng)業(yè)收入持續下滑，凈利潤年年虧損，那么通常情況下，企業(yè)的現金流量表也會(huì )非常難看，凈現金流量會(huì )出現負值，企業(yè)的現金流會(huì )持續緊張。假如企業(yè)長(cháng)期利潤表很好看，經(jīng)營(yíng)利潤很高，增長(cháng)很快，現金流量表每況愈下，現金流持續緊張，入不敷出，出現這種情況的原因，要么是企業(yè)存在財務(wù)舞弊，要么是應收賬款管理比較糟糕。